Wyniki finansowe

R
A
P
O
R
T
R
Wyniki finansowe
i ich struktura
Rok 2004 był okresem, kiedy Spółka dyskontowała efekty przedsięwzięć inwestycyjnych
z lat poprzednich, efektywnie wykorzystywała
zarówno szanse, jakie pojawiły się w otoczeniu, jak
i własne mocne strony wynikające z posiadanego
potencjału.
Zapoczątkowane w 2003 roku ożywienie gospodarki światowej, korzystna relacja złotego do euro
(w I połowie 2004 roku) skutkująca wzrostem
opłacalności eksportu, przystąpienie Polski do UE
(planowany w związku z nim wzrost stawek podatku
VAT na materiały budowlane, a z drugiej strony
możliwość dofinansowania inwestycji z funduszy
europejskich) oraz bardzo dobra koniunktura na
rynku nawozów, to czynniki zewnętrzne mające
najistotniejszy wpływ na osiągnięte przez Spółkę
wyniki:
• w 2004 roku Spółka osiągnęła rekordowe wielkości produkcji w obszarze PCW i przetwórstwa
PCW,
• najwyższe w historii były również przychody
ogółem Spółki, jak i przychody ze sprzedaży
podstawowych produktów: PCW, nawozów
i przetwórstwa PCW,
• Spółka osiągnęła najwyższy zysk netto w historii, a także najlepsze wskaźniki efektywności
wykorzystania aktywów, jak i zrealizowanej
rentowności sprzedaży,
• w rozpatrywanym okresie Spółka podjęła
również decyzje o dokonaniu wcześniejszych
spłat kredytów inwestycyjnych, doprowadzając
tym samym do takiej struktury pasywów, która
skutecznie umożliwi realizację dalszych planów
rozwojowych.
Przedstawione podstawowe wewnętrzne i zewnętrzne czynniki znalazły odzwierciedlenie w dalszym
wzroście wartości Spółki dla akcjonariuszy.
Całkowite przychody ANWIL SA w 2004 roku
zamknęły się kwotą 1 610 174 tys. zł. Zasadniczym
źródłem generowania przychodów ogółem była
sprzedaż wyrobów i usług (97,3%), przychody ze
sprzedaży materiałów stanowiły 0,7%, natomiast
przychody finansowe w strukturze przychodów
ogółem 1,3%, a pozostałe przychody operacyjne
0,7%.
Przychody ze sprzedaży wyrobów i usług wyniosły
1 566 633 tys. zł i były wyższe od ubiegłorocznych
o 25% osiągając najwyższy poziom w historii Spółki, a przychody ze sprzedaży towarów i materiałów
wyniosły 11 758 tys. zł.
O poziomie przychodów ze sprzedaży wyrobów
i usług ANWILU SA decyduje sprzedaż trzech
podstawowych grup produktów, które w roku 2004
stanowiły 85,8% wartości tych przychodów. Największy, 44,4% udział w strukturze miała sprzedaż
polichlorku winylu. Drugą grupę stanowią nawozy
azotowe (saletra amonowa, saletrzaki o handlowej
nazwie CANWIL) 28,8%, a w dalszej kolejności
granulaty PCW (12,6%).
W rezultacie rok 2004 ANWIL SA zamknął
zyskiem brutto w wysokości 241 944 tys. zł.
Po skorygowaniu o podatek dochodowy oraz
podatek odroczony, wynik netto ukształtował
się na najwyższym w historii Spółki poziomie:
194 932 tys. zł.
O
C
Z
N
Y
2
0
0
4
Przychody ze sprzedaży wyrobów i usług [w mln zł]
2004
1 566,6
2003
1 252,9
2002
1 081,2
1 061,6
2001
1 148,2
2000
300
600
900
1 200
1 500
Zysk na sprzedaży oraz zysk operacyjny [w mln zł]*
zysk na sprzedaży
zysk operacyjny
236,2
230,6
2004
89,4
83,9
2003
51,8
50,9
2002
2001
33,7
34,0
99,0
97,1
2000
50
100
150
200
250
Zysk netto [w mln zł]*
194,9
2004
60,5
2003
2002
2001
18,9
23,0
70,5
2000
40
80
120
160
200
Wartościowa struktura przychodów ze sprzedaży
wyrobów i usług w 2004 roku
wodorotlenek sodu
6,4%
granulaty PCW
12,6%
44,4%
polichlorek
winylu
28,8%
* wyniki w latach 2001-2004 zaprezentowano
wg znowelizowanej ustawy o rachunkowości
nawozy
7,8%
pozostałe wyroby i usługi
2004 Raport Roczny
26
R
A
P
O
R
T
R
Bilans
O
C
Z
N
s p o r z ą d z o n y
przypisy
Y
n a
2
d z i e ń
0
0
4
31.12.2004 r o k u
tysiące złotych
tysiące ¤*
817 437
200 401
9 101
768 453
4 519
29 385
5 979
2 231
188 392
1 108
7 204
1 466
446 123
109 371
136 502
191 115
104 180
14 326
33 465
46 853
25 541
3 512
1 263 560
309 772
1 031 992
253 000
150 000
400 398
286 662
0
194 932
36 774
98 161
70 277
0
42 993
4 795
231 568
56 772
32 369
3 450
191 023
4 726
7 936
846
46 831
1 159
1 263 560
309 772
AKTYWA
A k t y wa tr wałe
1.
2.
3.
4.
5.
Wartości niematerialne i prawne
Rzeczowe aktywa trwałe
Należności długoterminowe
Inwestycje długoterminowe
Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe
1
2
3
4
5
A k t y wa obrotowe
1.
2.
3.
4.
Zapasy
Należności krótkoterminowe
Inwestycje krótkoterminowe
Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe
6
7
8
9
RAZEM
PASYWA
Kapitały własne
1.
2.
3.
4.
5.
6.
Kapitał akcyjny
Kapitał zapasowy
Pozostałe kapitały
Wynik z lat ubiegłych
Wynik bilansowy netto
Różnice kursowe z przeliczenia wyniku netto
Zobowiązania i rezer wy
na zobowiązania
1.
2.
3.
4.
Rezerwy na zobowiązania
Zobowiązania długoterminowe
Zobowiązania krótkoterminowe
Rozliczenia międzyokresowe
10
11
12
RAZEM
*według tabeli kursów NBP na 31.12.2004 roku: 1 € = 4,0790 PLN
27
2 0 0 4 Ra p o r t Ro c z n y
R
A
P
O
R
T
R
O
C
Z
N
Y
Przypisy do bilansu
1. Wartości niematerialne i prawne
obejmują:
- licencje, patenty i podobne aktywa
2. Rzeczowe aktywa trwałe
obejmują:
A) Środki trwałe:
- grunty
- budynki i budowle
- urządzenia techniczne i maszyny
- środki transportu
- inne środki trwałe
B) Środki trwałe w budowie
C) Zaliczki na środki trwałe w budowie
3. Należności długoterminowe
obejmują:
- spłaty z odroczonym terminem płatności za sprzedane środki trwałe i udziały
4. Inwestycje długoterminowe
obejmują:
- posiadane udziały i akcje w podmiotach gospodarczych
5. Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe
obejmują:
- wartość katalizatorów odpisywanych ratami w koszty produkcji
6. Zapasy
obejmują:
- materiały wycenione wg cen zakupu
- produkcję w toku wycenioną w koszcie wytworzenia
- wyroby gotowe wycenione w koszcie wytworzenia
- zaliczki na poczet dostaw naliczone zgodnie z umowami
7. Należności krótkoterminowe
obejmują:
- należności z tytułu dostaw, robót i usług
- należności z tytułu podatków, dotacji i ubezpieczeń społecznych
- pozostałe należności
8. Inwestycje krótkoterminowe
obejmują głównie:
- środki pieniężne
2
0
10.
11.
12.
tysiące €
9 101
2 231
9 101
768 453
2 231
188 392
707 306
2 916
457 218
237 049
2 154
7 969
54 087
7 060
4 519
173 402
715
112 091
58 114
528
1 954
13 260
1 730
1 108
4 519
29 385
1 108
7 204
29 385
5 979
7 204
1 466
5 979
136 502
1 466
33 465
50 265
50 187
35 976
74
191 115
12 323
12 304
8 820
18
46 853
150 152
36 268
4 695
104 180
36 811
8 891
1 151
25 541
18 682
4 120
84 984
14 326
20 835
3 512
12 568
32 369
3 081
7 936
16 135
14 634
1 600
3 450
3 956
3 588
392
846
3 450
191 023
846
46 831
157 214
21 889
6 195
3 428
1 616
681
38 542
5 366
1 519
841
396
167
460
- inne papiery wartościowe
Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe
obejmują głównie:
- wartość siatek i katalizatorów odpisywanych ratami w koszty produkcji
Rezerwy na zobowiązania
obejmują:
- rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego
- rezerwy na świadczenia emerytalne i podobne
- pozostałe rezerwy
Zobowiązania długoterminowe
obejmują:
- zaciągnięte pożyczki
Zobowiązania krótkoterminowe
obejmują:
- zobowiązania z tytułu dostaw i usług wraz z zaliczkami
- pozostałe zobowiązania bieżące
- zobowiązania z tytułu podatków, ceł, ubezpieczeń społecznych
- inne zobowiązania finansowe (leasing finansowy)
- Fundusz Świadczeń Socjalnych
- pożyczki i kredyty bankowe (głównie długoterminowe w okresie spłaty)
2004 Raport Roczny
4
tysiące złotych
różnice kursowe z przeliczenia środków pieniężnych
9.
0
28
R
A
P
O
R
T
R
O
C
Z
N
Rachunek zysków i strat
Przychody ogółem, w tym:
- przychody ze sprzedaży produktów i usług
Y
2
0
0
4
tysiące złotych
tysiące € *
1 610 174
355 133
1 566 633
345 530
- przychody ze sprzedaży towarów i materiałów
11 758
2 593
- pozostałe przychody operacyjne
10 773
2 376
- przychody finansowe
21 010
4 634
tysiące złotych
tysiące € *
1 578 391
348 123
1 566 633
345 530
Rachunek zysków i strat
z a o k r e s 1 . 0 1 . 2 0 0 4 - 3 1 . 1 2 . 2 0 0 4 roku
pr zypisy
1. Przychody ze sprzedaży, w tym:
1
Przychody ze sprzedaży produktów i usług
2. Koszt własny sprzedanych produktów i towarów
2
1 342 230
296 037
3. Zysk na sprzedaży
3
236 161
52 086
4. Wynik na pozostałej działalności operacyjnej
4
-5 595
-1 234
5. Zysk operacyjny
5
230 566
50 852
6. Przychody finansowe
6
21 010
4 634
7. Koszty finansowe
7
9 632
2 124
8. Zysk na działalności gospodarczej
8
241 944
53 362
9. Zyski nadzwyczajne
0
0
10. Straty nadzwyczajne
0
0
9
241 944
53 362
47 012
10 369
10
194 932
42 993
11. Zysk brutto
12. Podatek dochodowy
13. Zysk netto
*według tabeli kursów NBP 1 € = 4,5340 PLN (średni w 2004 roku)
29
2 0 0 4 Ra p o r t Ro c z n y
R
A
P
O
R
T
R
O
C
Z
N
Y
Przypisy do rachunku zysków i strat
2
0
0
4
tysiące złotych
tysiące €
1 578 391
348 123
1 546 743
11 758
341 143
2 593
19 890
4 387
2. Koszt własny sprzedanych produktów i towarów
1 342 230
obejmuje:
- koszt wytworzenia sprzedanych produktów
1 204 266
- wartość sprzedanych towarów i materiałów
12 619
- koszty sprzedaży
44 603
- koszty ogólnego zarządu
80 742
Koszt własny obliczony został w oparciu o prowadzony kalkulacyjny rachunek kosztów
296 037
1. Przychody ze sprzedaży
obejmują:
- przychody uzyskane ze sprzedaży produktów gotowych
- przychody ze sprzedaży towarów i materiałów
- przychody ze sprzedaży usług oraz dostawy mediów energetycznych
dla podmiotów zewnętrznych
Wartość przychodów została określona na podstawie faktur wystawionych odbiorcom
3. Zysk na sprzedaży
stanowi różnicę pomiędzy:
- sumą przychodów ze sprzedaży
- a kosztem własnym sprzedanych produktów i towarów
4. Wynik na pozostałej działalności operacyjnej
jest różnicą pomiędzy:
- przychodami z pozostałej działalności operacyjnej
- a pozostałymi kosztami operacyjnymi
265 608
2 783
9 838
17 808
236 161
52 086
1 578 391
1 342 230
348 123
296 037
-5 595
-1 234
10 773
16 368
2 376
3 610
Przychody z pozostałej działalności operacyjnej obejmowały głównie:
zysk ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych; rozwiązanie odpisów aktualizujących wartość należności z tytułu dostaw, robót i usług; otrzymane odszkodowania z tytułu szkód w środkach trwałych; przychody z działalności socjalnej;
wyksięgowanie odpisu aktualizującego aktywa trwałe; umorzenie zobowiązań.
Koszty pozostałej działalności operacyjnej obejmowały przede wszystkim:
odpisy aktualizujące należności; odpis aktualizujący aktywa trwałe; szkody w środkach trwałych i zapasach; koszty działalności socjalnej; utworzenie rezerwy na rekultywację.
5. Zysk operacyjny
został obliczony jako:
- zysk na sprzedaży
- skorygowany o wynik uzyskany na pozostałej działalności operacyjnej
6. Przychody finansowe
obejmują:
- zysk ze zbycia inwestycji (udziałów i akcji, papierów komercyjnych)
- przychody z tytułu transakcji terminowych
- wyksięgowanie odpisu aktualizującego wartość należności z tytułu odsetek
- odsetki
- pozostałe przychody finansowe
7. Koszty finansowe
obejmują:
- koszty z tytułu transakcji SWAP i wbudowanych
- odsetki od pożyczek i kredytów
- koszty z tytułu sprzedaży wierzytelności
- odpis aktualizujący na odsetki naliczone
- pozostałe koszty
2004 Raport Roczny
30
230 566
50 852
236 161
-5 595
52 086
-1 234
21 010
4 634
16 186
1 540
1 432
1 110
742
3 570
340
316
245
163
9 632
2 124
4 045
3 961
941
546
139
892
874
207
120
31
R
A
P
O
R
T
R
O
C
Z
N
Y
2
0
0
4
8. Zysk na działalności gospodarczej
obliczono jako:
- sumę zysku operacyjnego i przychodów finansowych
- pomniejszoną o koszty finansowe
241 944
53 362
251 576
9 632
55 486
2 124
9. Zysk brutto
jest sumą:
- zysku na działalności gospodarczej
- oraz salda strat i zysków nadzwyczajnych
241 944
53 362
241 944
0
53 362
0
10. Zysk netto
uzyskano:
- pomniejszając zysk brutto
- o podatek dochodowy i podatek odroczony
194 932
42 993
241 944
47 012
53 362
10 369
tysiące złotych
tysiące €*
250 873
55 331
194 932
42 993
55 941
12 338
-162 605
-35 864
23 624
5 210
186 229
41 074
-144 275
-31 820
5 747
1 268
150 022
33 088
-56 007
-12 353
Środki pieniężne na początek okresu sprawozdawczego
74 689
16 473
Środki pieniężne na koniec okresu sprawozdawczego
18 682
4 120
Sprawozdanie z przepływu środków pieniężnych
z a o k r e s 1 . 0 1 . 2 0 0 4 - 3 1 . 1 2 . 2 0 0 4 r oku
Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej
Wynik finansowy netto
Korekty razem
Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej
Wpływy z działalności inwestycyjnej
Wydatki z tytułu działalności inwestycyjnej
Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej
Wpływy z działalności finansowej
Wydatki z tytułu działalności finansowej
Zmiana stanu środków pieniężnych netto
*według tabeli kursów NBP 1 € = 4,5340 zł (średni w 2004 roku)
31
2 0 0 4 Ra p o r t Ro c z n y