Instrumenty Finansowe w Polityce Spójności 2014

Instrumenty Finansowe w
Polityce Spójności 2014-2020
Propozycja
8 Luty 2012
Hanna Dudka
DG Regional Policy, European Commission
Unit D3: Inżynieria finansowa, duże projekty
1
Instrumenty finansowe PS 2014-2020: Wstęp
Wzrost znaczenia instrumentów finansowych we
wdrażaniu polityki spójności:
1994-1999: EUR 0.57 mld
(0.44% funduszy)
2000-2006: EUR 1.2 mld
(0.80% funduszy)
2007-2013: ??
31.12.2010 – EUR 10 mld ulokowane w
funduszach
2
Instrumenty finansowe PS 2014-2020
Propozycja prawna Komisji 2014-2020
jasne zasady oparte na istniejących interpretacjach i wytycznych
łączenie i synergie z innymi formami wsparcia
zgodność (kompatybilność) z instrumentami finansowymi
ustanowionymi na poziomie Unii
3
Instrumenty finansowe PS 2014-2020
Operacja
Definicje
•
Składa się z wkładów finansowych z
Managing Authority
programu do instrumentów finansowych oraz
z późniejszego wsparcia finansowego
świadczonego przez te instrumenty finansowe
Beneficjent
•
Podmiot który wdraża instrument finansowy,
związany kontraktem z MA
Fund of Funds (FoF)
Financial
Intermediary
Financial
Intermediary
Financial
products
Financial
products
Final
Final recipients
recipients
Final
Final recipients
recipients
Final recipient/Ostateczny odbiorca
•
osoba prawna lub fizyczna otrzymująca
wsparcie finansowe z instrumentu
finansowego
4
Instrumenty finansowe PS 2014-2020
Główne elementy
1. Zakres:
Wspólne zasady dotyczą wszystkich 5 funduszy (EFRR, EFS, FS,
EFRROW, EFMR)
Rozszerzenie zastosowania IF we wszystkich tematycznych celach
i priorytetach przewidzianych przez PO, (konieczna potencjalna
gospodarcza rentowność ostatecznego odbiorcy!)
IF mogą być wspierane przez kilka Funduszy
możliwość łączenia IF z innymi formami wsparcia (granty)
5
Instrumenty finansowe PS 2014-2020
Główne elementy
2. Ocena Ex-ante (Art 32):
Wsparcie z IF musi być poprzedzone oceną ex-ante która ma
zawierać:
Uzasadnienie zapotrzebowanie na inwestycję/ wartość dodana w
stosunku do istniejących nieprawidłowości w funkcjonowaniu rynku,
Potencjalne zaangażowanie sektora prywatnego
Docelowych ostatecznych odbiorców, produkty i wskaźniki
6
Instrumenty finansowe PS 2014-2020
3. Opcje wdrażania(1)
I.
Wkład finansowy na rzecz IF ustanowionych na poziomie Unii,
zarządzanych bezpośrednio lub pośrednio przez Komisję
zgodnie z rozporządzeniem finansowym (Art 33 (1)(a)):
Wkład finansowy w IF na poziomie Unii będzie
„zarezerwowany” na inwestycje w regionie objętym PO i na
działania zgodne z PO
nie ma weryfikacji na miejscu: organy akredytowane będą
otrzymywać regularne sprawozdania z kontroli
nie ma audytów operacji ani systemów zarządzania i kontroli;
organy odpowiedzialne za audyt będą otrzymywać regularne
sprawozdania z kontroli od audytorów wyznaczonych w
odpowiednich porozumieniach
7
Instrumenty finansowe PS 2014-2020
3. Opcje wdrażania(2)
II.
Wkład finansowy na rzecz IF ustanowionych na poziomie
krajowym lub regionalnym, zarządzanych przez instytucję
zarządzającą w ramach “zarządzania dzielonego” (Art 33
(1)(b)):
a.
Instrumenty standardowe(„off-the-shelf“). Ich warunki
ustanowione będą przez Komisję w drodze aktu
wykonawczego (ready-to-use) (Art 33(3)(a))
b.
Już istniejące lub nowo powstałe IF zaprojektowane do
osiągnięcia zamierzonego celu (Art 33(3)(b))
8
Instrumenty finansowe PS 2014-2020
4. Wdrażanie IF w ramach “zarządzania dzielonego”
(Art 33(4)). Instytucja zarządzająca może:
Inwestować w kapitał już istniejących lub nowo utworzonych
podmiotów prawnych
Powierzyć zadania wykonawcze:
EBI,
Międzynarodowym instytucjom finansowym w których państwo
członkowskie posiada akcje/udziały lub instytucjom finansowym z
celem interesu publicznego i pod nadzorem organu publicznego
Podmiotowi prawa publicznego lub prywatnego, wybranemu
zgodnie z przepisami unijnymi i krajowymi
Bezpośrednio podjąć się wdrażania IF obejmujących pożyczki lub
gwarancje (IZ= beneficjent)
9
Instrumenty finansowe PS 2014-2020
5. Współfinansowanie i wkłady finansowe w transzach
(Art 35)
Wkłady finansowe na rzecz IF na poziomie Unii Art 33(1)(a): stopa
współfinansowania do 100%; oddzielna os priorytetowa
Wkłady finansowe w transzach do krajowych/regionalnych IF
wdrażanych w ramach “zarządzania dzielonego” (Art 33(1)(b)):
Wniosek o płatność zawiera kwotę wsparcia które zostało
wypłacone lub ma być wypłacone do IF na inwestycje na
rzecz ostatecznych odbiorców w okresie max 2 lat. Zwrot kwot
do IZ zgodnie ze stopą współfinansowania dla osi
priorytetowej;
W kolejnych wnioskach dostosowywanie do kwot faktycznie
zainwestowanych na rzecz ostatecznych odbiorców +
koszty/opłaty zarządzania.
Dodatkowa zachęta: stopa wsparcia wyższa o10% jeśli cała oś
priorytetowa jest wdrażana poprzez IF(Art 110(5)).
10
Instrumenty finansowe PS 2014-2020
6. Wydatki kwalifikowalne w momencie zamknięcia(Art
36)
Łączna kwota faktycznie wypłacona w okresie kwalifikowalności :
Płatności na rzecz ostatecznych odbiorców
Zasoby przeznaczone na umowy gwarancyjne zaległe lub takie
których termin zapadalności już upłynął (ostrożna ocena ryzyka
ex-ante)
Dotacje na spłatę odsetek lub dotacje na opłaty gwarancyjne (do
10 lat po okresie kwalifikowalności ale na pożyczki/gwarancje
wydatkowane w okresie kwalifikowalności)
Zwrot kosztów zarządzania lub opłat za zarządzanie
Dla instrumentów kapitałowych i mikrokredytów koszty
zarządzania i opłaty za zarządzanie do 5 lat po okresie
kwalifikowalności
11
Instrumenty finansowe PS 2014-2020
7. Finansowe zarządzanie wsparciem z funduszy
Wsparcie z funduszy wpłacone do IF umieszczone na
oprocentowanych rachunkach lub zainwestowane tymczasowo
(zasada należytego zarządzania finansami). Odsetki i inne zyski
związane ze wsparciem (zanim FI zainwestuje w ostatecznych
odbiorców) wykorzystane do tych samych celów co pierwotne
wsparcie z funduszy
Udział UE w środkach kapitałowych zwróconych z inwestycji
do IF – ponowne wykorzystanie na dalsze inwestycje prze ten
sam IF lub inne IF zgodnie z celami programu
Udział UE w zyskach i innych dochodach wygenerowanych w
wyniku inwestycji – wykorzystany na :
Koszty zarządzania i opłaty za zarządzanie
Preferencyjne wynagrodzenie inwestorów działających zgodnie z zasadą
inwestycji w gospodarce rynkowej (ko-inwestycje na poziomie IF lub OO)
Dalsze inwestycje prze ten sam IF lub inne IF zgodnie z celami programu
12
Instrumenty finansowe PS 2014-2020
8. Wykorzystanie środków pozostałych po zamknięciu
programu
Udział UE w zasobach i zyskach kapitałowych oraz innych
dochodach – ma być wykorzystywany zgodnie z celami programu
przez minimum 10 lat od daty zamknięcia programu
9. Sprawozdanie z wdrażania IF
IZ wysyła Komisji sprawozdanie z wdrażania IF (załącznik do
rocznego sprawozdania z realizacji) Art. 40
Elektroniczna transmisja danych z IZ do Komisji
13
Dziękuję za uwagę!
14