Z parkietu Jesteśmy w Australii Nr 3 (20)Marzec

Z parkietu Jesteśmy w Australii Nr 3 (20)Marzec

Nr 3 (20)Marzec 2008
Miesięcznik internetowy Grupy ZZM-KOPEX
Ponad 1,3 mld zł przychodów w 2007 roku
„Kopex” podsumował wyniki finansowe osiągnięte w ubiegłym roku.
Przychody netto grupy wyniosły 1 mld 315 mln 386 tys. zł, natomiast zysk
netto ukształtował się na poziomie 498 mln 686 tys. zł. Największe wpływy
przyniosła produkcja i sprzedaż maszyn i urządzeń górniczych.
- Wyższa sprzedaż grupy „Kopex-u” była spowodowana w pierwszej kolejności
dynamicznym wzrostem sprzedaży eksportowej maszyn i urządzeń górniczych, w
tym na rynek chiński i rosyjski. W okresie 4 kwartałów 2007 roku w stosunku do
analogicznego okresu roku ubiegłego sprzedaż na eksport wzrosła o 96,3%,
osiągając udział w całości przychodów ze sprzedaży na poziomie 51,2%, natomiast
sprzedaż w kraju wzrosła o 32,2%. – mówi Tadeusz Soroka prezes Zarządu
„Kopex-u”
Na niższą od planowanej realizację prognozy na poziomie zysku operacyjnego
(EBIT) miały wpływ następujące czynniki opisane szczegółowo w komentarzu do
raportu okresowego:
1/związane z prowadzoną bieżącą działalnością operacyjną, w tym w szczególności:
- przesunięcie na rok 2008 jednego z kontraktów eksportowych o zakładanej marży
EBIT ok. 7 mln USD,
- przesunięcie na rok 2008 realizacji części kontraktu na dostawę kompleksu
ścianowego do Chin (China Shenhua Energy Company Ltd.) oraz Rosji (OAO
SUEK),
- koszty w wysokości 4,9 mln zł związane z działalnością marketingową na nowych
rynkach zagranicznych (Australia, Indonezja), które w pierwszych miesiącach 2008
powinny zaowocować podpisaniem znaczących kontraktów,
dokończenie na
t 2
Jesteśmy w Australii
Australijska spółka Inbye Mining Services PTY Ltd w Maitland jest
trzydziestą szóstą firmą, jaka weszła w skład grupy ZZM-KOPEX,
zasilając dywizję maszyn i urządzeń górniczych. Stało się tak 6 lutego
bieżącego roku, kiedy udziały stanowiące 50 procent kapitału tej firmy
kupiła Fabryka Maszyn i Urządzeń „Tagor” (spółka pośrednio zależna
od „Kopex-u”), płacąc za nie łącznie 3,22 mln dolarów australijskich
(około 7,18 mln zł). Udziały sprzedała firma Standens Equipment PTY
Ltd (spółka zależna od Nepean Group w Narellan) oraz dwie osoby
fizyczne: Margaret Eveleigh i Richard Chester Eveleigh.
Memorandum z Nepean Group w sprawie zakupu udziałów „Kopex”
podpisał 6 lipca ubiegłego roku.
Inbye Mining doskonale uzupełnia ofertę naszej grupy – jest bowiem
projektantem, producentem i dystrybutorem kompletnych systemów
ciężkich przenośników zgrzebłowych o wydajności od 3,5 do 4 tys. ton
na godzinę. Konstrukcje mają gwarantowaną żywotność około 12 mln
ton przetransportowanego urobku. Obok produktów najważniejszą
rzeczą jest kompletacja kompleksów ścianowych dla odbiorców
australijskich, co otwiera rynek dla grupy ZZM-KOPEX, a firmie Inbye
znacznie zwiększa potencjalne możliwości pozyskiwania kontraktów i
to jest kluczowym powodem zakupu 50 procent tej firmy.
(O rynku australijskim piszemy także na str. 3)
1
Notowania akcji:
40
38
36
34
Kurs z dnia:
01.02.08 – 36,79 zł
29.02.08 – 37,00 zł
Z parkietu
™
w dniu 28 lutego 2008
roku KOPEX S.A. otrzymał z
ZZM S.A. z siedzibą w
Zabrzu informację, iż w dniu
21.02.2008
roku
Sąd
Apelacyjny w Warszawie
oddalił
apelację
Skarbu
Państwa od wyroku z dnia
12.07.2007 roku.
więcej na stronie: www.kopex.com.pl
Niech każda chwila tych Świąt
żyje swym własnym pięknem,
niech obdarzy nas szczodrze
radością, pokojem, rodzinnym szczęściem,
pomyślnością i zdrowiem, niech przyniesie
niesłabnącą nadzieję dobra płynącą z
Wielkanocy.
Prezes Zarządu ZZM S.A. Marian Kostempski
Prezes Zarządu „Kopex” S.A. Tadeusz Soroka
Tam, gdzie ruszą kombajny
Nasza grupa wciąż inwestuje w rozwój i
nowoczesne technologie. W Zabrzu powstaje
teraz
fabryka
górniczych
kombajnów
ścianowych dużej mocy. W budowie jest hala
montażu kombajnów o powierzchni około 5
tysięcy metrów kwadratowych. Dodatkowo w
istniejących halach montowane są już nowe
centra obróbcze i maszyna pomiarowa dla
elementów
wielkogabarytowych.
Projekt
zakłada także wykonanie nowej infrastruktury
technicznej.
dokończenie na str.3
Miesięcznik internetowy Grupy ZZM-KOPEX
dokończenie ze str. 1
Ponad 1,3 mld zł przychodów w 2007 roku
- wyższe od planowanych nakłady na prace
badawczo-rozwojowe w kwocie 4,5 mln zł
odnoszone bezpośrednio w rachunek wyników,
- niższa od planowanej rentowność w segmencie
usług górniczych spowodowana większym udziałem
kontraktów realizowanych w kraju oraz prac
poziomych, w tym strata w wysokości blisko 2 mln zł
odnotowana przez PBSz ZUG,
- wyższe koszty kooperacji przy obudowach
ścianowych głównie spawanie i opóźnienia
poddostawców w kwocie ok. 22 mln zł,
- wyższe koszty wdrożenia produkcji przenośników
zgrzebłowych w „Tagorze” w wysokości ok. 5 mln zł.
2/ zdarzenia o charakterze jednorazowym, w tym
poniesiona w IV kwartale strata w wysokości 10,2
mln na działalności związanej z obrotem energią
elektryczną,
3/
konsolidacja
wyników
finansowych
nowoutworzonych lub nowych spółek zakupionych w
drugiej połowie 2007 roku firm, które nie były
uwzględniane na etapie opracowania prognozy
finansowej, na łączną kwotę ok. 6,8 mln zł (m.in.
firmy serbskie, Tagao, Odlewnie).
W samym IV kwartale 2007 roku skonsolidowane
przychody netto ze sprzedaży grupy „Kopex-u”
wyniosły 398.011 tys. zł. Wynik ten jest efektem
ściślejszej współpracy i rozbudowy Grupy i jest
lepszy o ponad 71% od wyniku wypracowanego w
2006 roku.
Zysk na działalności operacyjnej osiągnięty w IV
kwartale 2007 roku wyniósł 17.722 tys. zł., co jest
wynikiem słabszym od wyniku osiągniętego w
analogicznym okresie roku poprzedniego o 22,6%,
na co wpływ miały omówione powyżej czynniki.
Zysk netto zaraportowany za rok 2007 w kwocie
blisko 498,7 mln złotych uwzględnia efekty operacji
finansowych i księgowych związanych z transakcją
odwrotnego przejęcia ZZM przez „Kopex”.
Zysk netto w warunkach porównywalnych osiągnął
poziom 89 mln zł (w tym 4 mln zł korekty dokonanej
przez biegłego rewidenta w ZZM), co oznacza
przyrost o ponad 36% w porównaniu do wyniku
zrealizowanego w roku 2006.
W IV kwartale spółka kontynuowała przejęcia
firm, które z jednej strony umożliwią usunięcie
wąskich
gardeł
w
zakresie
pozyskania
półproduktów – zakup odlewni „HSW Odlewnia”, a
z drugiej dywersyfikacje oferty – zakup Tiefenbach
Control Systems oraz Hansen Sicherheitstechnik
Ekspansja eksportowa
Obszerny artykuł autorstwa Jerzego Dudały poświęcony
ekspansji eksportowej naszej grupy - „ZZM-Kopex: mocne
wejście na rynki Indonezji oraz Indii” zmieścił w dniu
11.02.2008 portal internetowy wnp.pl. Oto jego treść:
„Grupa Zabrzańskich Zakładów Mechanicznych i Kopeksu jest
coraz aktywniejsza za granicą. Będzie m.in. realizować poważne
projekty w Indonezji, Indiach, Argentynie i Turcji - dowiedział się
wnp.pl. Przedsiębiorstwo Budowy Szybów, wchodzące w skład
Grupy ZZM-KOPEX, najpewniej realizować będzie kontrakt w
Indonezji opiewający na 10,5 mln dolarów. Chodzi o prace
dotyczące kopalni Indominco obejmujące budowę dwóch
chodników upadowych, a następnie udostępnienie pokładu
węgla. - Jeżeli w lutym zapadną stosowne uzgodnienia, to w
marcu można będzie ruszyć z pracami - mówi dla portalu wnp.pl
Krzysztof Jędrzejewski, członek zarządu Zabrzańskich Zakładów
Mechanicznych. - Przewidziano rok czasu na realizację tego
kontraktu. Ponadto Grupa ZZM-Kopex ma realizować projekt
dotyczący odkrywki Wahana. Grupa ZZM-Kopex wykonała już
ficibility study, jednak inwestor zlecił jego ponowne wykonanie,
bo sąsiadująca firma - posiadająca koncesję na tej samej
odkrywce - zaproponowała, by realizować ten projekt wspólnie.
Na początku stycznia 2008 roku Grupa ZZM-Kopex dostarczyła
więc drugą wersję ficibility study. Potwierdziło ono opłacalność
inwestycji - przy wcześniejszych cenach. - W najbliższym czasie
rozpoczynamy rozmowy z inwestorem na temat sposobu
realizacji tej inwestycji - zaznacza Krzysztof Jędrzejewski. - W
grę wchodzi między innymi utworzenie wspólnej spółki do
eksploatacji tego złoża. To jedna z rozpatrywanych opcji. Nie
zapadła jeszcze decyzja, czy Grupa ZZM-Kopex będzie tylko
generalnym wykonawcą, czy też będzie uczestniczyć kapitałowo
w tym przedsięwzięciu. Grupa ZZM-Kopex stale umacnia
Przedsiębiorstwo Budowy Szybów wchodzące w skład grupy.
Inwestycje w PBSz są ściśle powiązane z realizowanymi
kontraktami. W 2007 roku zysk netto PBSz-u miał wynieść ok.
1,5 mln zł. Co istotne dla Grupy ZZM-Kopex, biura projektowe
ulokowane zarówno w PBSz-u, jak i w Kopeksie mają mnóstwo
roboty. Wykonują zlecenia na rynek indonezyjski, a także na
potrzeby rynku tureckiego. Ponadto pracują na potrzeby rynku
indyjskiego - chodzi o projekt rozbudowy kopalni. Trzeba tu
nadmienić, że Indie w przeciągu 10 lat planują zwiększenie
wydobycia o około 300 mln ton. W związku z tym potrzebują
zmodernizować swe górnictwo w zakresie odkrywek węgla,
kopalni głębinowych oraz w zakresie przeróbki węgla. - Jeśli
chodzi o Indie, to zastanawiamy się, czy i w jakim zakresie
będziemy uczestniczyć w planowanych projektach - mówi
Krzysztof Jędrzejewski. - Chodzi tu o opracowanie koncepcji
dotyczących poszczególnych obszarów. Biura projektowe Grupy
ZZM-Kopex będą też wykonywać projekt rozbudowy kopalni w
Argentynie”.
Górnictwo dołuje, a ceny biją rekordy
W ubiegłym roku wydobycie węgla kamiennego spadło o około 7 mln ton. W efekcie polskie kopalnie wyprodukowały
ponad 80 mln ton, z czego 12,1 mln ton poszło do odbiorców zagranicznych, a to oznacza zmniejszenie eksportu o
około 3,7 mln ton w porównaniu z poprzednim rokiem. Tymczasem w ostatnich miesiącach ceny węgla na świecie biją
rekordy. Polska branża górnicza znalazła się w paradoksalnej sytuacji. My nie mamy czym handlować, a świat robi na
węglu kokosowe interesy. W lutym tego roku w portach w Amsterdamie, Antwerpii i Rotterdamie tona kosztowała 146
USD, podczas gdy jeszcze w grudniu ubiegłego roku płacono za nią 127 USD. Eksperci nie wykluczają kolejnych
wzrostów. Kopalnie nie skorzystają ze znakomitej koniunktury na rynkach światowych, bo nie mają szans na
zwiększenie produkcji. Potrzebna jest pilna restrukturyzacja branży i środki na nowe ważne inwestycje.
2
Miesięcznik internetowy Grupy ZZM-KOPEX
Tam, gdzie ruszą kombajny
Nasze kontrakty
Zakończenie całej inwestycji planowane jest na
styczeń 2009 roku. Nowy zakład produkować
będzie wysokowydajne kombajny ścianowe dużej
mocy, przeznaczone głównie na rynki azjatyckie, w
tym zwłaszcza na rynek chiński, gdzie wydobycie
węgla jest bardzo duże, a inwestorzy oczekują
niezawodności i wysokich parametrów sprzętu. Na
początek w nowej części fabryki znajdzie
zatrudnienie ponad 70 pracowników. W miarę
potrzeb załoga będzie stale powiększana.
Według szacunków, koszt inwestycji sięgnie około
60 mln zł.
W ostatnich kilku latach w całej grupie wartość
inwestycji
wyniosła
około
200
mln
zł.
Zmodernizowany został zwłaszcza „Tagor” i ZZM.
W Zabrzu powstał Zakład Hydrauliki Siłowej
wyposażony w jedną z najnowocześniejszych na
świecie linii technologicznych do produkcji
elementów hydrauliki siłowej. W latach 2007-2008
na nowe technologie wyda się w ZZM łącznie
około 100 mln zł. Zakupienie nowych maszyn dla
Kopex – Przedsiębiorstwa Budowy Szybów
kosztować będzie około 50 mln zł. Po około 25 mln
zł grupa inwestuje w „Wamag” i „Kopex-FAMAGO”.
Podnoszenie poziomu technologicznego firm
przynosi znakomite efekty. Wystarczy przypomnieć
najnowszej generacji kombajn górniczy typu KSW880E/3,3 kV, który w ocenie fachowców należy do
ścisłej czołówki światowej, rywalizując ze sprzętem
„Joy-Machinery”, Eickhoffa i DBT - największych
producentów maszyn i urządzeń górniczych na
świecie oraz rewelacyjne obudowy ścianowe
„Tagoru” z unikalnymi w skali światowej stojakami
hydraulicznymi.
W styczniu i lutym br. spółki naszej grupy podpisały umowy
handlowe, w tym m.in.:
- 02.01 umowa na wykonanie usług górniczych z Katowickim
Holdingiem Węglowym (KWK „Murcki”) o szacunkowej wartości
1.794 tys. zł - KOPEX-Przedsiębiorstwo Budowy Szybów,
- 02.01 umowa na dzierżawę kombajnu ścianowego z
Jastrzębską Spółką Węglową (KWK „Budryk”) o wartości 1.823
tys. zł – ZZM,
- 14.01 umowa na dostawę bębnów do przenośników taśmowych
z BOT KWB Turów o wartości 1.508 tys. zł - Kopex-FAMAGO,
- 16.01 umowa na dzierżawę kombajnu ścianowego z Kompanią
Węglową (KWK „Pokój”) o wartości 1.266 tys. zł – ZZM,
- 25.01 umowa na wykonanie wahaczy z Vattenfall Europe o
wartości 494 tys. euro (1.786 tys. zł) – Kopex-FAMAGO,
- 30.01 umowa na wykonanie tarczy hamulcowej z FLSmidth
MVT GmbH o wartości 644 tys. euro (2.331 tys. zł) – KopexFAMAGO,
- 06.02 zamówienie na zakup stojaków ciernych z Katowickim
Holdingiem Węglowym (KWK „Staszic”) o wartości 1.680 tys. zł FMiU TAGOR,
- 11.02 umowa na wykonanie urządzenia do przesuwania
taśmociągów z SMA Demag AG o wartości 535 tys. euro (1.938
tys. zł) – Kopex-FAMAGO,
- 14.02 umowa na zakup nowego wysokowydajnego kombajnu
ścianowego z Jastrzębską Spółką Węglową (KWK „Pniówek”) o
wartości 3.490 tys. zł – ZZM,
- 19.02 umowa na wykonanie dokumentacji projektowej linii
nawęglania i odżużlania z Krajową Spółką Cukrową (Cukrownia
Krasnystaw) o wartości 1.940 tys. zł – WAMAG
- 20.02 umowa na realizację robót górniczych dotyczących
wykonania chodnika z Katowickim Holdingiem Węglowym (KWK
„Murcki”) o wartości 5.198 tys. zł – KOPEX-Przedsiębiorstwo
Budowy Szybów,
dokończenie ze str. 1
Apetyt na australijski węgiel
Od wielu lat wokół australijskiego górnictwa kręcą się rekiny światowego biznesu. Kraj ten jest wszakże
smakowitym kąskiem - obok Chin, USA, RPA, Rosji i Indii należy do największych producentów węgla na
świecie. Roczne wydobycie przekracza 300 mln ton. Australia jest też największym światowym eksporterem –
rocznie sprzedaje ponad 200 mln ton, co stanowi około 30 procent całego światowego handlu węglem. Według
prognoz, największa część światowej produkcji węgla koncentrować się będzie w najbliższych latach właśnie
w Australii, Azji i Oceanii.
Po zakupie 50 procent kapitału australijskiej spółki Inbye Mining nasza grupa zdobyła mocny przyczółek w tamtej
części świata. W ubiegłym roku spółka miała obroty w wysokości blisko 40 mln zł. Inbye Mining produkuje sprzęt
wysokiej klasy, który pracuje m. in. w australijskich kopalniach, głównie w Nowej Południowej Walii. Konkuruje tam z
powodzeniem z maszynami i urządzeniami „Joy-Global” i DBT. Co równie ważne, sprzęt ten przewyższa swoimi
parametrami technicznymi systemy przenośników produkowane przez naszą grupę oraz inne polskie firmy zaplecza
górniczego: „Famur”, „Glinik” i „Gwarant”. Australijska technologia wzbogaci ofertę handlową naszej grupy. Umożliwi
bowiem produkcję przenośników dużej mocy o podziałce trasy od 1750 do 2000 mm. Inbye Mining wykonuje również
remonty i modernizacje maszyn oraz systemów górniczych, w tym zmechanizowanych obudów ścianowych.
Wejście firmy Inbye Mining w skład naszej grupy otwiera nam możliwości bezpośredniego funkcjonowania na
perspektywicznym rynku australijskim. Teraz korzystając z silnego wsparcia polskiego kapitału australijska spółka
zwiększy znacznie możliwości rywalizacji z największymi producentami światowymi w przetargach na dostawy
systemów przenośników o dużej wartości. Wielkie rynkowe znaczenie ma możliwość kompletacji całych kompleksów
ścianowych produkcji ZZM-KOPEX dla górnictwa australijskiego.
Perspektywę stanowią zwłaszcza - przynoszące krocie - systemy ścianowe, po które, ze względu na dużą ilość
zleceń, ustawia się dzisiaj kolejka inwestorów. Rozwijając produkcję maszyn i urządzeń na drugiej półkuli nasza grupa
może stać się dużym i ważnym graczem rynkowym w tamtej części świata.
3
Miesięcznik internetowy Grupy ZZM-KOPEX
W reprezentacyjnym stylu
Tadeusz Soroka menedżerem
15-lecia na Śląsku
Zmienił się image budynku „Kopex-u” przy ul.
Grabowej 1 w Katowicach. 15 lutego br. przekazane
zostało do użytkowania nowe skrzydło biurowca,
pokryte ciemnogranatowym szkłem. Nowe biura
pełnić będą funkcję reprezentacyjną m.in. na potrzeby
przyjmowania zagranicznych delegacji. Modernizacja
biurowca będzie kontynuowana.
Prezes
Zarządu
„Kopex-u”
Tadeusz
Soroka
wyróżniony został tytułem menedżera 15-lecia na
Śląsku nadanym przez Śląskie Stowarzyszenie
Menedżerów w Katowicach, które w tym roku
obchodzi jubileusz 15-lecia. Jubileuszowa gala
„Sukcesu na Śląsku” odbyła się 29 lutego br. w Sali
Marmurowej Urzędu Wojewódzkiego w Katowicach.
- Prezes Zarządu „Kopex-u” otrzymuje wyróżnienie za
kierowanie firmą zdobywającą coraz wyższe pozycje na
rynkach zagranicznych i rynku krajowym, bardzo dobre
wyniki techniczno-ekonomiczne kierowanej firmy w 2007
roku, duże osiągnięcia zawodowe w pracy na różnych
stanowiskach kierowniczych w gospodarce oraz
administracji rządowej, bardzo dobrą współpracę w
środowisku menedżerskim - poinformował gości gali
prezes Zarządu Śląskiego Stowarzyszenie Menedżerów w
Katowicach Tomasz Jachimowicz.
Tytułem menedżera 15-lecia uhonorowany został także
dyrektor Zakładu w Tychach Fiat Auto Poland Zdzisław
Arlet. Menedżerami roku 2007 zostali szefowie śląskich
firm: Romuald Żłobiński, Zygmunt Kamiński i Zbigniew
Rybakiewicz. Za firmę roku 2007 na Śląsku uznany
został koncern Arcelor Mittal Poland, natomiast tytuł
innowacji 2007 roku przypadł Żorskiemu Parkowi
Przemysłowemu. Bankiem roku w kategorii bank o
zasięgu krajowym wybrano PKO Bank Polski oraz w
kategorii bank o zasięgu lokalnym - Bank Spółdzielczy w
Raciborzu.
Na zdjęciu: nowy sekretariat zarządu
„Kopex-u”
Reprezentacyjny charakter mają zwłaszcza dwie sale na
pierwszym piętrze: audiowizualna na 50 miejsc i
konferencyjna dla 16 osób. W części pomieszczeń
znajdują się biura zarządu „Kopex-u” i grupy ZZMKOPEX. Na parterze gotowe są pomieszczenia, w których
urządzony zostanie lokal gastronomiczny. Dzięki
zabiegom modernizacyjnym, wykonanym według projektu
architektonicznego
gliwickiej
firmy
„Nowy
Dom”
Kompleksowa Realizacja Budownictwa, biurowiec nabrał
nowego charakteru.
Odrestaurowana część ma powierzchnię ponad 850
metrów
kwadratowych,
z
czego
156
metrów
kwadratowych liczy na trzech kondygnacjach nowe
skrzydło. Odnowiono także klatkę schodową, teraz
wydzieloną dla celów przeciwpożarowych i wyposażoną w
nowe hydranty spełniające unijne standardy. Sprawność
systemów przeciwpożarowych w całym biurowcu
sprawdzili podczas specjalnej próby katowiccy strażacy.
Modernizacja będzie miała swój dalszy ciąg. W tym roku
przewiduje się m. in. odnowienie południowej elewacji
budynku – wymianę okien i ocieplenie ścian. Dalsze plany
zakładają wybudowanie na terenie obecnego zaplecza
technicznego tzw. kostki, połączonej z biurowcem, w
której urządzone będzie biuro projektów górniczych oraz
podziemny garaż.
Solidna firma
Takim tytułem uhonorowany został zgorzelecki
„Kopex-FAMAGO”. Certyfikat programu gospodarczokonsumenckiego „Solidna firma” nasza spółka
otrzymała 7 lutego br. podczas spotkania w Urzędzie
Wojewódzkim we Wrocławiu. Dzięki temu znalazła się
w gronie laureatów przyznawanej od 5 lat nagrody,
która promuje uczciwe firmy, tworzące w rezultacie
grupę przedsiębiorstw godnych zaufania. Wśród
wyróżnionych są zarówno firmy małe jak i duże,
działające lokalnie na regionalnym rynku bądź na
rynkach międzynarodowych.
W lutym br. „Kopex-FAMAGO” podpisał kolejne umowy.
Dla BOT KWB „Turów” – swojego tradycyjnego
kontrahenta krajowego - wykona zespół szyn jezdnych
obrotnicy głównej. Spółka rozpoczęła też realizację
zamówienia złożonego przez firmę Vattenfall Europe w
Niemczech, której dostarczy dwa wahacze. Sprzęt trafi do
odbiorcy w czerwcu i lipcu tego roku. Wartość zlecenia
sięga sumy blisko 500 tys. euro.
- Miesięcznik Internetowy Grupy ZZM-KOPEX
Wydawca: Grupa ZZM-KOPEX
KOPEX S.A.
ul. Grabowa 1, 40-172 Katowice
tel. +48 /32/ 604 70 00, fax. +48 /32/ 604 71 00
e-mail: [email protected]
ZZM S.A.
ul. 3 Maja 89, 41-800 Zabrze
tel. +48 /32/ 271 32 31, fax. +48 /32/ 271 87 50
e-mail: [email protected]
Leszek Jędrzejewski: [email protected]
4