CCI-Przejęcie Palace Cinemas_Styczeń 2011

CCI-Przejęcie Palace Cinemas_Styczeń 2011

Informacja Prasowa
Warszawa, 20 stycznia 2011 r.
Cinema City kupuje Palace Cinemas w Europie Centralnej
Cinema City staje się trzecim największym operatorem kin w Europie
Cinema City International (CCINT) informuje, iż nabył sieć kin Palace Cinemas
obejmującą 141 ekranów w 15 multipleksach na Węgrzech, w Czechach i na Słowacji.
Cena nabycia w tej transakcji wyniosła 28 mln euro. Ta akwizycja znacznie umacnia
pozycję CCI na rynkach węgierskim i czeskim oraz dodaje Słowację do rynków
działalności CCI.
CCI nabyła 100% kapitałów własnych czterech spółek od Palace Cinemas (Central
Europe) BV („Palace Cinemas”). Te cztery podmioty prowadzą 8 multipleksów z 65
ekranami w Czechach, 4 multipleksy z 47 ekranami na Węgrzech oraz 3 multipleksy z 29
ekranami na Słowacji. Cena zakupu odpowiada 6-krotności wartości „znormalizowanej”
EBITDA nabytych podmiotów za rok 2010. Umowa została jednocześnie podpisana i
zamknięta i nie podlega konieczności wydania zgody przez osoby trzecie lub urzędy.
“Wykonaliśmy dzisiaj duży krok na drodze wzmacniania naszej pozycji jako jednego z wiodących
operatorów kin w Europie. Ta akwizycja zwiększa całkowitą liczbę naszych ekranów do 866, a
liczbę multipleksów do 90. Dodatkowo weszliśmy do siódmego kraju działalności, do Słowacji, z
trzema pierwszorzędnymi lokalizacjami w Bratysławie, stolicy kraju.” powiedział Moshe (Mooky)
Greidinger, prezes zarządu CCI, największego operatora kin wielosalowych w Europie Środkowej
i Wschodniej oraz w Izraelu. Pan Greidinger dodał: “Witamy pracowników Palace oraz ich
klientów w grupie Cinema City i cieszymy się, że będziemy robić wszystko, aby zapewnić lojalnym
klientom Palace rozrywkę kinową na najwyższym poziomie.”
W wyniku transakcji CCI nabyła następujące spółki zależne Palace Cinemas: Palace Cinemas Czech
s.r.o., Palace Cinemas Hungary Kft, Palace Cinemas Slovak Republic s.r.o. i Palace Multikino s.r.o.
Zakup nie obejmuje spółki Palace Mozi, Kft na Węgrzech, która prowadzi 5 multipleksów w
Budapeszcie i 3 multipleksy poza Budapesztem. CCI zgodziło się świadczyć wybrane usługi
zarządcze na rzecz kin spółki Palace Mozi’s.
Cena zakupu odpowiada 6-krotności znormalizowanej EBITDA nabytych spółek ze sprawozdania
zarządu Palace Cinemas za rok 2010. Znormalizowana EBITDA głównie zawiera EBITDA
działających kin oraz zannualizowaną EBITDA multipleksów otwartych w ciągu 2010 roku. W dniu
podpisania umowy CCI zapłaciła sprzedającemu 21.4 mln euro i przejęła 6.6 mln euro długu
nabywanych spółek zależnych. Akwizycja została sfinansowana ze środków pieniężnych CCI oraz z
dostępnych linii kredytowych.
Cinema City nabyła 141 ekranów w 15 multipleksach: 8 multipleksów z 65 ekranami w Czechach
(plus multipleks z 8 ekranami w Ostrawie, którego otwarcie planowane jest na 2012 r.), 4
multipleksy z 47 ekranami na Węgrzech oraz 3 kina z 29 ekranami na Słowacji (lista przejętych kin
znajduje się w załączniku dołączonym do komunikatu prasowego).
Zagregowane wyniki Palace Cinemas
Komentarz Moshe (Mooky) Greidinger: „W ciągu najbliższych dwóch lat planujemy inwestycje w
nabyte kina aby podnosić ich standard oraz dodać wystarczającą liczbę projektorów cyfrowych aby
sprostać oczekiwanemu popytowi na filmy 3D. W Czechach i na Węgrzech zamierzamy
zintegrować nasze organizacje, wprowadzając nasz sprawdzony model biznesowy oraz narzędzia
stosowane w zarządzaniu spółką, które, jak oczekujemy, dostarczą znaczącą wartość dodaną w
całości naszej działalności na tych rynkach. Wierzymy, że ta integracja będzie także z korzyścią dla
naszej reklamy kinowej”.
Cinema City International jest największym operatorem kin wielosalowych w Europie Środkowej i
Wschodniej oraz w Izraelu. Spółka prowadzi 90 multipleksy z 866 ekranami, w 7 krajach: Polska,
Czechy, Węgry, Rumunia, Bułgaria, Słowacja i Izrael. Obecnie w budowie jest 35 multipleksów z
około 360 nowymi ekranami. Dodatkowo, Cinema City prowadzi działalności związane z
działalnością kinową: reklamę w kinach oraz dystrybucję filmów.
W 2010 r. Cinema City sprzedała 30,5 mln biletów w 6 krajach (11,1% więcej niż w 2009 r.).
Grupa Cinema City zatrudnia ponad 4,000 osób w 7 krajach.
Palace Cinemas zostało założone przez Arthura Goldblatta i V.J Maury’ego przy wsparciu
finansowym Argus Capital Partners L.P. (“ARGUS”). ARGUS jest jednym z największych I
najbardziej doświadczonych niezależnych prywatnych funduszy inwestycyjnych skupiających się na
regionie Europy Środkowej i Wschodniej. ARGUS jest wspierany przez wiodących inwestorów
instytucjonalnych oraz firmy zarządzające majątkami rodzinnymi z Europy, Ameryki Północnej,
Środkowego Wschodu i Japonii. Z łącznym zaangażowaniem w fundusze przekraczającycm 400
milionów euro ARGUS zainwestował w 16 spółek w regionie, w tym w wiele wiodących i znanych
spółek. Poprzez ośmiu specjalistów od inwestycji pracujących w regionie (Polska, Czechy, Węgry,
Rumunia i Wielka Brytania) ARGUS oferuje finansowanie wykupów oraz ekspansji sprzedającym
spółki oraz zarządom, które chcą rozwijać swoje spółki.
W celu uzyskania dodatkowych informacji prosimy o kontakt:
Joanna Kotłowska
Dyrektor Investor Relations
tel. (+48) 22 566 69 60 / mobile: (+48) 510 024 028
[email protected]
Piotr Wojtaszek
NBS Communications
tel. (+48) 22 826 74 18 / mobile (+48) 500 202 355
[email protected]
Załącznik
Lokalizacja
Miasto
Liczba ekranów
Liczba miejsc
1.
Park Hostivar
Praga
8
1.730
2.
Slovansky Dum
Praga
10
1.839
3.
Novy Smichov
Praga
12
2.702
4.
Letnany
Praga
8
2.223
5.
Olympia SC
Brno
10
2.287
6.
Velky Spalicek
Brno
7
1.406
7.
Forum
Uście nad Łabą
5
664
8.
Forum
Liberec
5
868
9.
Karolina
Ostrawa
8
1.208*
65 +8
13,719 + 1,208
Czechy
1.
MOM Park
Budapeszt
9
2.467
2.
West End SC
Budapeszt
14
3.039
3.
Campona SC
Budapeszt
11
2.391
4.
Mammut 1 & 2
Budapeszt
13
2.291
47
10.188
Węgry
1.
AuPark
Bratysława
12
2.316
2.
Polus
Bratysława
8
1.613
3.
Eurovea
Bratysława
9
1.631
29
5.560
141 +8
29 467 + 1 208
Słowacja
Palace Cinemas
(*) w budowie