Członkostwo w RIF

Członkostwo
na Rynku Instrumentów Finansowych
Sylwia Lasota
Dyrektor Biura Członków Giełdy
Seminarium
Kontrakty futures na energię elektryczną
Warszawa, 11 września 2015 r.
Strona
Agenda
Wymagania w zakresie członkostwa oraz dopuszczenia Członków Giełdy
do działania na Rynku Instrumentów Finansowych
3
Uzyskanie Certyfikatu Maklera Giełdowego
8
Zasady udostępniania informacji giełdowych Członkom Giełdy
14
Obowiązki informacyjne Członków Giełdy
16
Animatorzy na Rynku Instrumentów Finansowych
18
Zawieszenie działalności Członka Giełdy oraz rozwiązanie umowy o członkostwo
20
Kto może zostać Członkiem na RIF
 Firma inwestycyjna, której działalność maklerska obejmuje wykonywanie czynności, o których
mowa w art. 69 ust. 2 pkt. 2 lub 3 ustawy o obrocie, lub
 Zagraniczna firma inwestycyjna prowadząca działalność maklerską na terytorium
Rzeczypospolitej Polskiej lub zagraniczna osoba prawna z siedzibą na terytorium państwa
należącego do OECD lub WTO prowadząca na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej działalność
maklerską, której działalność maklerska obejmuje wykonywanie czynności, o których mowa w
art. 69 ust. 2 pkt. 2 lub 3 ustawy o obrocie, lub
 Podmiot nie będący firmą inwestycyjną nabywający lub zbywający instrumenty finansowe
wyłącznie we własnym imieniu i na własny rachunek, jeżeli spełnia warunki zawierania
transakcji na rynku regulowanym określone w ustawie o obrocie, rozporządzeniu w sprawie
rynku regulowanego oraz Regulaminie RIF
3
Wymogi dopuszczenia do działania na RIF
 Zatrudnienie przynajmniej jednej osoby reprezentującej Członka Giełdy na RIF w transakcjach
giełdowych (w przypadku krajowych firm inwestycyjnych maklera papierów wartościowych)
 Uzyskanie statusu maklera giełdowego przez osoby reprezentujące Członka Giełdy na RIF w
transakcjach giełdowych – szkolenie + egzamin
 Posiadanie zezwolenia KNF na prowadzenie działalności maklerskiej (w przypadku firm
inwestycyjnych)
 Uzyskanie uczestnictwa w Izbie Rozliczeniowej Giełd Towarowych (IRGiT) lub podpisanie
umowy z uczestnikiem rozliczającym w IRGIT
 Złożenie kompletnych wniosków: o zawarcie umowy o członkostwo oraz o dopuszczenie do
działania na RIF – odpowiednie uchwały Zarządu TGE
 Złożenie wniosku o dostęp do systemów produkcyjnych
4
Wniosek: o członkostwo w RIF, o dopuszczenie do
działania na RIF, o dostęp do systemu notującego

Wniosek o członkostwo:
 Podstawowe informacje o podmiocie występującym o członkostwo
 Informacje o osobach reprezentujących członka w kontaktach z TGE
 Podstawowe informacje finansowe (sprawozdania finansowe)

Wniosek o dopuszczenie do działania:
 Zakres działania (rachunek własny / rachunek klienta)
 Termin rozpoczęcia działania
 Lista osób reprezentujących członka w transakcjach giełdowych (maklerzy giełdowi i maklerzy nadzorujący)
 Dokument potwierdzający możliwość prawidłowego rozliczania i rozrachunku transakcji na RIF
(formularze wniosków są częścią Szczegółowych Zasad Obrotu Rynku Instrumentów Finansowych
Towarowej Giełdy Energii S.A.)

Wniosek o dostęp do systemu notującego:
 W sprawie utworzenia dostępu typu „makler”
 W sprawie utworzenia dostępu do informacji giełdowych
 W sprawie dostępu do systemu testowego
(formularze wniosków są częścią Szczegółowych warunków dostępu do systemów informatycznych giełdy –
Rynek Instrumentów Finansowych)
5
Członkostwo na RIF w kilku krokach
Złożenie wniosku
o nadanie
statusu Członka
Giełdy na RIF
Uzyskanie statusu
Członka Giełdy na RIF
(uchwała Zarządu
TGE)
Uzyskanie statusu
uczestnika
rozliczającego w IRGiT
/ podpisanie umowy z
uczestnikiem
rozliczającym
Złożenie wniosku
o dopuszczenie
do działania na
RIF
Dopuszczenie do
działania Członka
Giełdy do RIF
(uchwała Zarządu
TGE)
Uzupełnienie środków
na Fundusz
Gwarancyjny w IRGiT
Złożenie wniosku
o dostęp do
systemu
notującego TGE
Uzyskanie technicznej
możliwości składania
zleceń na RIF
6
Kto może uzyskać Certyfikat Maklera Giełdowego
 Osoba zgłoszona przez Członka Giełdy do reprezentowania
w transakcjach giełdowych na RIF
 Osoba, która odbędzie szkolenie z zakresu regulacji RIF
i funkcjonowania systemu transakcyjnego Condico,
organizowane przez TGE, zakończone pomyślnie zdanym
egzaminem organizowanym przez TGE
7
Szkolenia dla kandydatów na maklera giełdowego

Regulacje - Szczegółowe zasady przeprowadzenia szkolenia przez Towarową Giełdę Energii S.A.
na Rynku Instrumentów Finansowych

Szkolenie obowiązkowe dla kandydatów na maklerów giełdowych na RIF - zakres tematyczny:
 Regulamin obrotu Rynku Instrumentów Finansowych Towarowej Giełdy Energii S.A.
 Szczegółowe zasady regulujące działanie Członka Giełdy na RIF
 Powszechnie obowiązujące przepisy prawa regulujące funkcjonowanie RIF
 Zagadnienia z zakresu obsługi systemów informatycznych TGE
 Podstawy matematyki finansowej

Szkolenie fakultatywne z zakresu praktycznej obsługi systemów informatycznych giełdy – zakres
tematyczny:
 przekazywanie, modyfikowanie i anulowanie zleceń
 otrzymywanie informacji o zleceniach i zawartych transakcjach
 personalizacja ustawień aplikacji maklerskiej a w szczególności mających na celu przeciwdziałanie manipulacji
 zagadnienia istotne dla bezpieczeństwa uczestnictwa w sesjach giełdowych
8
Egzamin dla kandydatów na maklerów giełdowych

Egzamin dla osób, które odbyły obowiązkowe szkolenie teoretyczne w formie testu:
 Trwa 45 min
 Formularz egzaminacyjny składa się z 30 pytań testowych
 Za każdą poprawną odpowiedź przyznawany jest 1 punkt
 Pozytywny wynik to przynajmniej 20 punktów

Egzamin jest nadzorowany przez Komisję egzaminacyjną

Wynik egzaminu jest podawany w przeciągu 3 dni od daty egzaminu

Od wyniku egzaminu można się odwołać do Komisji odwoławczej

Pozytywny wynik egzaminu jest poświadczony Certyfikatem Maklera Giełdowego, upoważniającym do
reprezentowania Członka Giełdy na RIF w transakcjach giełdowych na Rynku Instrumentów
Finansowych oraz korzystania z systemów informatycznych giełdy
9
Harmonogram szkoleń i egzaminów na RIF

Szkolenia i egzaminy są organizowane we współpracy: TGE, IRGiT, ZMiD
Wrzesień 2015
Pn
Wt
Śr
C zw
Pt
So
Nd
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
12
13
14
15
16
17
18
19
20
21
22
23
24
25
26
27
28
29
30
s zkolenie teoretyc zne
egzamin
s zkolenie praktyc zne z s ys temu notując ego

Wnioski o przeprowadzenie szkolenia / egzaminu należy składać do Biura Członków Giełdy [email protected]
10
Wymogi dla
maklera giełdowego i maklera nadzorującego na RIF
Makler giełdowy to osoba:
 wpisana na listę maklerów papierów wartościowych prowadzoną przez KNF – w przypadku
krajowych firm inwestycyjnych
 zatrudniona przez Członka Giełdy na RIF lub będąca członkiem jego władz
 posiadająca odpowiednie kwalifikacje i doświadczenie na poziomie zapewniającym
przestrzeganie zasad uczciwego i bezpiecznego obrotu
 która odbyła szkolenie z zakresu znajomości przepisów obowiązujących na RIF, zakończone
pomyślnym wynikiem egzaminu
Makler nadzorujący to osoba:
 posiadająca certyfikat maklera giełdowego
 wskazana przez Członka Giełdy osoba pierwszego kontaktu w sprawach związanych
z działalnością na RIF
 prowadząca listę maklerów giełdowych Członka Giełdy na RIF
 weryfikująca kwalifikacje i doświadczenie maklerów giełdowych
 nadzorująca maklerów giełdowych oraz przestrzeganie wymagań regulacyjnych przy
przekazywaniu zleceń maklerskich, w tym nadzór nad uprawnionym dostępem do systemu
notującego
11
Zasady udostępniania informacji giełdowych
Członkom Giełdy na RIF
 Członek Giełdy posiada dostęp do danych i informacji giełdowych w ramach dostępu
do systemu notującego
 Dane mogą być wykorzystywane wyłącznie w zakresie niezbędnym do działania na RIF
 Dane nie mogą być wykorzystywane do tworzenia produktów finansowych, w tym
indeksów lub instrumentów pochodnych, bez zawarcia odpowiedniej umowy z TGE
 Dane nie mogą być rozpowszechniane na rzecz osób trzecich, bez zawarcia
odpowiedniej umowy z GPW
12
Obowiązki informacyjne Członków Giełdy na RIF
 Członek Giełdy jest zobowiązany niezwłocznie informować
TGE o wszelkich zmianach danych zawartych we wniosku
o zawarcie umowy o członkostwo oraz wniosku
o dopuszczenie do działania na giełdzie
 Niedopełnienie obowiązków informacyjnych może
skutkować zastosowaniem środków dyscyplinarnych
wobec Członka Giełdy
13
Animatorzy na Rynku Instrumentów Finansowych
 Członek Giełdy, który na podstawie osobnej umowy jest zobowiązany do stałego
składania zleceń kupna i sprzedaży danych instrumentów finansowych w celu
podtrzymywania płynności danego instrumentu
 Umowa o pełnienie funkcji animatora na RIF określa w szczególności:
 Minimalną liczbę instrumentów finansowych
 Maksymalną rozpiętość cenową pomiędzy zleceniami kupna i sprzedaży
 Czas składania zleceń
 Animatorzy na RIF działają na wyodrębnionych kontach ewidencyjnych
 Informacja o zawarciu umowy oraz jej rozwiązaniu jest podawana do publicznej
wiadomości
14
Zawieszenie działalności Członka Giełdy na RIF
 Zarząd TGE może zawiesić działalność Członka Giełdy na RIF lub w zakresie
poszczególnych instrumentów, w przypadku gdy:
 CG nie reguluje w terminie należności z tytułu zawartych transakcji lub nie uiszcza w
terminie opłat
 narusza przepisy obowiązujące na RIF
 swoim działaniem może stwarzać zagrożenie dla bezpieczeństwa obrotu na rynku lub dla
interesów jego uczestników
 Z chwilą zawieszenia wszystkie zlecenia tego Członka Giełdy na RIF są usuwane w
zakresie, w jakim nie zostały zrealizowane
 Na żądanie IRGiT, TGE może zawiesić możliwość składania zleceń przez Członka Giełdy
na okres wskazany w tym żądaniu
15
Rozwiązanie umowy o członkostwo na RIF
Uchylenie dopuszczenia

Zarząd TGE uchyla uchwałę o dopuszczeniu Członka Giełdy na RIF, w przypadku gdy:
 rażąco narusza przepisy obowiązujące na RIF
 przestał spełniać wymagania przewidziane dla dopuszczenia do działania na RIF
 nie usunął w wyznaczonym przez TGE terminie przyczyny zawieszenia
Rozwiązanie umowy o członkostwo

jeżeli Członek Giełdy nie jest uprawniony do działania na RIF Zarząd TGE może uchylić uchwałę o
nadaniu statusu Członka Giełdy na RIF

Członek Giełdy może złożyć oświadczenie o rezygnacji z członkostwa oraz z działalności na RIF bez
składania uzasadnienia
16
Dziękuję za uwagę
Dane kontaktowe:
E-mail: [email protected], [email protected]
Telefon: +48 22 341 99 72 +48 22 341 99 66